CMC商品评论：事件交替黄金需观察 原油净多头持仓放大
2018-01-22 18:58:23
来源：CMC Markets
编辑：E001 作者：任震鸣 文章类型：转载
仔细且持续关注CMC Markets商品评论的投资者可注意到，CMC Markets市场分析师任震鸣18、19日在商品评论中表述的一点，黄金此波12月开始的上升波段，对于黄金支撑的效应主要源自于三方面：
1、数字货币
（各国政府有的公开叫停数字货币的交易所，有的通过央行及金融监管机构角度发声，并不赞同数字货币的交易，密切留意相关数字货币的波动）
2、地缘政治（朝、韩问题）
（已经坐下会谈，此影响已经逐步淡出）
3、美国财政债务上修、美国国会关门问题
（美国会周末最终爆出关闭，具体问题关注我们今日的货币分析中详细谈及；从开盘分时角度看，黄金市场影响不大）
另一个大宗商品原油市场方面，任震鸣指出，周五（1月19日）国际能源署(IEA)公布12月月报，预计美国原油产量在2018年攀升至每日1000万桶，是自1970年以来的高位。IEA称，美国原油产量在今年将会超过其竞争对手俄罗斯和沙特。
19日美盘至20日美盘收市，原油价格（西德克萨斯）维持近4个交易日的下轨运行，分时形成了63.5美元水平的压力。
原油市场的焦点进入“全球经济复苏周期带来的商品扩张预期”VS“非OPEC产油国的增产对抗OPEC的减产协议”，减产协议可能会在年底前终结。有关提早退出的讨论很可能会在6月的OPEC会议上开启。
**********************************************************************************
【黄金】
技术上，任震鸣上文从分时角度，投资者对比了上周数个交易日，美盘数据对于黄金的影响，分时确立了1325----1330---1337的支撑、阻力区域。
从日线上看，当前黄金日线技术分析角度出发，此波上升浪起点为12月12日的1238水平，当前走势的（21，55）均线发散程度尚未影响此波上涨；但是如同我们此前分析中所谈及的上周黄金日线出现的“纠结”走势，k线组合+SAR的抛物信号，对黄金发出了“多头可能调整或者休整”的信号，日线上注意1337---1341区域的日线压力，支撑水平维持上周数日试探的1325---1326水平区域的支撑。
若出现日线级别调整信号的确立，黄金下行有21日均线支撑，以及波段1303的Feibonaci水平参考。
【WTI原油】西德克萨斯原油
技术上看，任震鸣指出，WTI的上升趋势处于（21，55）线的组合发散中，中期的波段趋势无忧。日线上我们在图中标识了一个“上升趋势的整理”，主要源自于上周油价上试64.8水平受阻，Dochia通道SAR抛物出现一个共振的调整信号；
日线支撑上关注于62美元附近的支撑效应，近期日线恐更多出现宽幅震荡效应替代之前的震荡上行。
从持仓分析角度看，任震鸣对比了ICE原油期货以及纽交所的原油互换合约的持仓数据。从非商业性的趋势持仓角度看，多头/空头的比值位于2.25---2.55水平，持仓均保持一个净多头的持仓水平。
套保持仓上，则是一个工业产品标准的期货模式，伴随产品价格的推高，套保空头的持仓比维持1.79---2.93的水平，其中Swap的套保比值接近3，可能暗示了原油市场潜在的产能增产趋势，以及年初交割日临近主力合约替换的波动率将提升。一方面显示基金看多氛围高涨，另一方面也使得高位获利回吐压力增大，短线原油期价趋于高位强势震荡。
作者：任震鸣
复旦大学理学学士
任震鸣于2017年12月加入CMC Markets任职中国区市场分析师。拥有十余年证券从业，主攻证券自营方向，善于搭建股票β组合。于2015年进入外汇OTC，曾就职于多家外汇交易经纪商，并拥有复旦大学理学学士学位。
任震鸣基本面功底扎实，2015至2017年期间于汇商杂志、新浪、搜狐、中金在线等媒体上发表多篇研究性文章，覆盖欧元，黄金，原油，人民币，澳元等产品；
2016年FX168《周周说市》特邀嘉宾；
2017年获新浪最佳人气理财师，登陆纳斯达克电子屏；
相关阅读
-
华尔街多头分析师“嘴硬”表态：DeepSeek的创新不是算力利空
作为周一全球股市的风云事件，随着DeepSeek击碎了“只有疯狂烧钱才能搞AI”的信仰，算力产业“卖铲人”们集体暴力大跌。
-
德意志银行：英镑多头还有进一步平仓的空间
德意志银行全球外汇研究主管George Saravelos表示，过去12个月建立的英镑多头头寸现在正在平仓的过程中，可能还有进一步的空间。“
-
比特币站上10.7万美元再创新高 战略储备希望激发多头热情
周一美盘交易时段，比特币站上107000美元/枚，再创纪录新高，日内涨逾3%。此前美国当选总统特朗普重申，他计划建立类似于美国战略石油储备的比特币战略储备，激发了加密货币多头的热情。
-
特斯拉股价“火箭式”上涨 多头分析师提醒：泡沫风险不容忽视
受益于埃隆·马斯克对特朗普全力支持的回报，电动汽车制造商特斯拉的市值已在一周不到的时间里增加了近2500亿美元。
-
快讯：市场多头进入密集宣泄期 澳洲股市周三再度改写历史新高 黄金板块早盘领涨
自上周五澳股突破前期历史高位后，澳大利亚股市本周延续升势。今日早盘，黄金板块领涨，ASX市值最大的前五家黄金开采公司（ ASX Top 5 Gold Companies in Market cap）表现不俗。
-
多头暴怒持续拉涨 原油上演惊天大逆转
解铃还须系铃人。受美国数家炼油厂工人罢工影响，自去年年中以来持续下跌的国际油价，近两个交易日飙涨逾10%，橡胶、铜、PTA等也纷纷上涨，...
-
金融黑天鹅四处乱飞！黄金多头引爆兵器库
在被上周瑞士央行的金融原子弹轰炸之后，黄金市场的避险情绪如今仍然高涨，支撑国际现货黄金高位企稳。如今市场上黑天鹅乱飞，谁也不知道下...
-
美能源部长：即使油价跌破50美元 页岩油照样能增产
美国能源部长克里斯·赖特（Chris Wright）最新表示，即使原油价格跌到每桶50美元，美国页岩油行业仍可以兑现美国总统特朗普提高化石燃料产量的承诺。
免责声明：本网所发所有文章，包括本网原创、编译及转发的第三方稿件及评论，均不构成任何投资建议，交易操作或投资决定请询问专业人士。
热门点击
本周本月
-
- 【4.1】今日财经时讯及重要市场资讯
-
- 明星投资者集结站位 Janus Electric借壳上市搅动风云！澳洲重卡运输电动化迎来“破局者” （上）
-
- 【4.2】今日财经时讯及重要市场资讯
-
- 特朗普宣布全球关税征收计划 ！10% “基准稅”和“对等关税”双双开征 （含关税征收税率排序名单）
-
- 【3.31】今日财经时讯及重要市场资讯
-
- 澳储行宣布将利率维持在4.10% 市场调低降息概率预测
-
- 阿尔巴尼斯总理回应美国关税征收决定 称关税征收无理毫无逻辑依据 损害两国关系
-
- 【澳洲大选动态】 彼得·达顿（Peter Dutton）领导的自由党联盟承诺: 若胜选将向昆士兰州华人博物馆提供22.5万澳元资助
-
- 新南威尔士州发现含致命尼塔佐酮的伪造药物 卫生部门发布紧急警告
-
- 生活成本（Cost of Living）再度成为选民重要考量因素 工党、自由党纷纷发声
-
- 【异动股】ARTRYA (ASX:AYA)冠状动脉斑块成像AI诊断平台通过美国FDA审批
-
- 澳储行宣布将利率维持在4.10% 市场调低降息概率预测
-
- 【4.3】今日财经时讯及重要市场资讯
-
- 重卡货运：支撑澳出口和国内物流贸易的重要产业 机遇面前面临碳减排和电气化两大挑战
-
- 澳洲房价中位数刷新历史纪录 悉尼逼近120万澳元大关