Discovery或陷托管厄运 鸿商再抛橄榄枝
ACB News 《澳华财经在线》报道:(更新)最新消息称中国私募股本公司鸿商控股(Cathay Fortune)有意卷土重来,已准备好向澳金属勘探商Discovery Metals(ASX:DML)重新发起现金要约收购;与此同时鸿商告诫其它股东Discovery融资安排如勉强推进,最终可能会面临托管厄运。
两个月前,由于对Discovery博茨瓦纳Boseto铜矿项目品质存疑,且无法获准展开尽职审查,鸿商控股最终决定放弃8.7亿澳元收购计划。自要约失效后,Discovery股价开始大幅下跌,铜矿价格猛跌的事实更使其雪上加霜。目前Discovery股价远低于2月初的1.23澳元及鸿商要约价1.7澳元,市值已缩水至1.65亿澳元
Discovery目前正积极制定融资安排,以解决经营困境。为等待相关融资文件出炉,Discovery股票已于4月19日进入停盘状态。据MoneyBeat网称,新融资套组中将包括一项加速不可撤销新股增发计划。
周一作为Discovery大股东的鸿商控股公司向其它股东发信称收到Discovery关于新筹资计划的通知,认为后者的融资安排会稀释股权,有损现有股东利益,鸿商不会参与认购。
鸿商控股主席于泳在告其它股东书中表示鉴于当前商品期货及资本市场前景,Discovery新近推出的7500万澳元筹资计划将难于实现。即便完成筹资,新资金仍不足以支付非洲Zeta地下矿场的开发及火电厂建设等费用。
他称较好的替代办法应该是找寻潜在战略投资人,接受收购。若有实力强大的买家出现,向Discovery提供信贷支持的银行财团信心将提升,并降低Discovery陷入资金链断裂遭受托管的风险。Discovery应停止“自我稀释以融资”的做法,允许潜在收购方尽速展开尽职审查。
据悉,鸿商已向Discovery提交新收购要约方案纲要,并表示因此前已获得相关行政审批,且拥有足够资金推进收购,因此要约安排的执行可更为迅速且确定。于泳称如果提案被接受,其它Discovery股东最早可于7月底拿到现金。
鸿商强调收购相关的尽职审查程序不可少于10天。鸿商将支持并遵守竞争性要约程序,可接受非排它性尽职审查,且不会要求赔付分手费。但只有在Discovery董事会对其提案做出积极反应的情况下,才会展开正式收购。具体提案文件并未向外界透露。
近年来中国投资人频频出手收购澳洲企业,然而一些中国企业因对澳洲相关法律及收购程序的理解存在欠缺,收购手法生硬。澳洲资源行业对这种侵入式的战略表现出一定的抗拒心理,甚至引起强烈反对。此前鸿商控股对Discovery发起敌意要约并僵持将近四个多月后,最终铩羽而归。分析人士指出,鸿商此次提出的要约条件已明显缓和,要约条件和方式更为灵活。处于巨大资金压力下的Discovery或许会考虑重新接纳鸿商提案。
Discovery Metals是一家同时在澳交所和印度证券交易所挂牌的铜矿勘探生产企业,主要在非洲博茨瓦纳西北部的Kalahari铜矿带开展勘探作业,在当地拥有11 872平方公里的勘探许可地。
鸿商产业控股集团(Cathay Fortune Corp,CFC)已拥有Discovery Metals13.7%的股份,作为CFC最大股东,于泳在福布斯排行榜上的净资产为14亿美元。CFC同时拥有香港上市企业洛阳栾川钼业集团股份有限公司(China Molybdenum)35.5%股份。洛阳钼业是中国最大的钼矿生产商,产量位居世界第四。
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